O euro e a libra esterlina continuam em alta, ignorando as ameaças de Trump sobre possíveis tarifas comerciais e as declarações do Federal Reserve, que indicam a manutenção de juros elevados por um período prolongado. Essa resiliência é um sinal claro de força do mercado, sugerindo que grandes players estão ativamente envolvidos nas negociações.

A possibilidade de tarifas individualizadas, que o Departamento de Comércio dos EUA pretende implementar separadamente para cada país, criou ontem um clima de incerteza, desestimulando investimentos em ativos sensíveis às mudanças na política comercial internacional. Apesar disso, tanto o euro quanto a libra demonstraram notável resiliência e continuaram a subir.

No entanto, é fundamental não ignorar a possibilidade de uma reação em cadeia, em que os países afetados pelas tarifas possam adotar contramedidas. Isso poderia agravar os desequilíbrios comerciais e impactar negativamente o crescimento econômico global. Os especialistas têm opiniões divergentes sobre as consequências de longo prazo dessa política. Alguns a veem como uma estratégia tática para pressionar parceiros comerciais a aceitarem acordos mais vantajosos, enquanto outros consideram um prenúncio de uma guerra comercial mais grave, que poderia prejudicar significativamente a economia global. No entanto, enquanto os ativos de risco continuarem a ser comprados ativamente, não há motivo imediato para preocupação.

Hoje, na primeira metade da sessão de negociação, o euro pode voltar a sofrer pressão devido à expectativa de dados fracos sobre o crescimento do PIB e o nível de emprego na zona do euro no quarto trimestre de 2024. Os economistas preveem uma estagnação do PIB, o que afetaria negativamente o sentimento dos investidores. Além disso, dados fracos sobre o emprego poderiam agravar ainda mais a situação, reforçando os temores de uma desaceleração do crescimento econômico na região.

O Banco Central Europeu (BCE) deve continuar reduzindo as taxas de juros após a divulgação desses dados. Qualquer sinalização sobre um ciclo mais agressivo de cortes no futuro poderá exercer pressão adicional sobre o euro. Os investidores acompanharão de perto as declarações dos dirigentes do BCE em busca de indícios sobre a futura direção da política monetária.

Se os dados divulgados corresponderem às expectativas dos economistas, a estratégia de Mean Reversion pode ser a abordagem mais adequada para operar sob essas condições. No entanto, se os dados forem significativamente diferentes das previsões, a estratégia de Momentum deve ser aplicada.

Estratégia Momentum (em caso de rompimento):

EUR/USD

A compra no rompimento do nível 1,0468 pode levar ao crescimento do euro para a área de 1,0495 e 1,0531;

Vender em um rompimento de 1,0424 pode levar a uma queda do euro para 1,0376 e 1,0321;

GBP/USD

A compra no rompimento do nível 1,2568 pode levar ao crescimento da libra para a área de 1,2604 e 1,2638;

A venda em um rompimento de 1,2526 pode levar a uma queda da libra para a área de 1,2480 e 1,2434.

USD/JPY

A compra no rompimento do nível 152,82 pode levar ao crescimento do dólar para a área de 153,19 e 153,65;

A venda no rompimento do nível 152,42 pode levar à venda do dólar para a área de 152,10 e 151,73;

Estratégia de reversão à média (negociação em retrocessos):

EUR/USD

Procurarei oportunidades de venda após um rompimento malsucedido acima de 1,0470, ao retornar abaixo desse nível.

Procurarei oportunidades de compra após um rompimento malsucedido abaixo de 1,0446, ao retornar acima desse nível.

GBP/USD

Vou procurar por oportunidades de venda após um rompimento malsucedido acima de 1,2572, ao retornar abaixo desse nível.

Vou procurar por oportunidades de compra após um rompimento malsucedido abaixo de 1,2543, ao retornar acima desse nível.

AUD/USD

Vou procurar por oportunidades de venda após um rompimento malsucedido acima de 0,6334, ao retornar abaixo desse nível.

Vou procurar por oportunidades de compra após um rompimento malsucedido abaixo de 0,6317, ao retornar acima desse nível.

USD/CAD

Vou procurar por oportunidades de venda após um rompimento malsucedido acima de 1,4203, ao retornar abaixo desse nível.

Vou procurar por oportunidades de compra após um rompimento malsucedido abaixo de 1,4172, ao retornar acima desse nível.